Як розподіляти кошти в інвестуванні — поради фінансової експертки

Коли ми вкладаємо кошти, завжди маємо думати про те, щоб зробити це найбезпечніше для себе. Саме для цього й існує диверсифікація. Навіть якщо одна із компаній просяде, інші зможуть врятувати ситуацію. Детальніше, що таке диверсифікація і як вона допомагає знизити ризики під час інвестування, у "Ранку Вдома" розповіла фінансова експертка Юлія Баткалова.

Ведучі — Ірина Хоменко та Денис Мінін.

— Так, що таке диверсифікація?

— Диверсифікація — це інвестування в різні джерела, які будуть примножувати наші кошти.

Ми інвестуємо насамперед для того, щоб перекрити інфляцію. Реальна та офіційна інфляція — це трішечки різні речі. Наприклад, офіційна інфляція по гривні чи по долару США за останні кілька років зменшується. Це добре для нас, бо не так швидко знецінюються гроші.

Але ще є реальна інфляція. Ми з вами можемо подивитися, наскільки дорощують товари чи послуги, якими ми регулярно користуємось. І таким чином зрозуміти, яка плюс-мінус реальна інфляція по гривні, якщо ми користуємося переважно продуктами, товарами, послугами в нашій національній валюті.

Тому, якщо у нас є заощадження, не треба тримати їх просто біля себе, не інвестуючи, бо вони так продовжують, на жаль, знецінюватись.

Як ми будемо їх інвестувати? Як ми їх будемо правильно диверсифікувати? Ми будемо розбивати їх на різні активи.

Диверсифікація — це зменшення ризиків за допомогою інвестування в різні інвестиційні інструменти. Наприклад, якщо ми з вами маємо 1000 доларів і хочемо купити на ці кошти, наприклад, виключно акції компанії Apple, то це — не диверсифікація, тому що всі гроші ми поклали виключно в одну компанію. Ми таким чином не мінімізуємо ризики, бо всі наші гроші — ось ця 1000 доларів — будуть залежати від бізнесу виключно однієї компанії. Якщо у них все добре, у нас гроші будуть рости. Якщо у них в якийсь момент може бути зниження вартості, то гроші можуть також знецінюватись, тобто зменшуватись у вартості.

Хороша диверсифікація — це обрати 5-7 хороших абсолютно різних активів, і розподілити цю 1000 доларів між всіма цими активами в якихось відповідних пропорціях.

— А як краще розподілити активи для збереження диверсифікації?

— В ідеалі витримувати баланс. У хорошому диверсифікованому портфелі повинно бути дві класичні частини.

Перша — це частина, яка захищає наші гроші, захисна частина. Це може бути, наприклад, 50-60% від суми, яку ви хочете інвестувати.

Захисна частина — це інвестиційні інструменти, які дають нам хорошу прибутковість за рахунок того, що ми там маємо мінімальні ризики.

Як правило, це можуть бути облігації. Наприклад, державні облігації США з середньою дохідністю 4-5-6% річних по долару США. Тобто більшу дохідність нам ці інвестиційні інструменти не дадуть, але ми нашу частину грошей поклали туди, й спимо спокійно, тому що там немає волатильності (волатильність — це зміна вартості). Тобто там ми поклали гроші, як на депозит.

Друга частина — це можуть бути акції якихось компаній, це можуть бути ETF (англ. exchange-traded, біржові фонди) на акції якихось компаній. Там може бути дохідність 10-15-20% річних, а інколи 30% річних. Але там можуть бути більшими й ризики.

Тобто якщо ми вкладаємо гроші в облігації, ми з вами знаємо, що там фіксована прибутковість. Поклали, через деякий час зняли і все — нам нарахували 4-5% річних, наприклад, якщо говорити про державні облігації США. А якщо ми будемо інвестувати в акції окремих компаній, ми можемо обрати кілька ETF, ми можемо обрати кілька акцій окремих компаній і інвестувати туди другу частину коштів.

Якщо ми, наприклад, 600 доларів інвестували в облігації (захисна частина), то на 400 доларів ми можемо купити декілька хороших акцій.

Такий класний, збалансований диверсифікований портфель допомагає усереднювати ризики та мати більшу прибутковість.

— Чи всім інвесторам підійде ця стратегія?

— Дійсно, всі інвестори абсолютно різні. З урахуванням ставлення інвестора до ризиків за рахунок диверсифікації можна зібрати різні інвестиційні портфелі.

Якщо ви досить консервативна людина, взагалі не хочете ризикувати, ви можете, наприклад, покласти 80% або навіть 90% грошей в облігації, і буквально трішечки – 10-20% — залишити в акціях.

Якщо ви готові до ризику, то другу частину можна збільшити. Проте акції хороших, надійних компаній або ETF на індексні фонди — це все ж таки невисокі ризики. Однак це трішечки більші ризики, ніж якщо ми будемо вкладати в облігації, особливо в державні облігації.

Тобто якщо ви хочете інвестувати більшу частину в цікавіші інвестиційні інструменти, тоді може бути так, що 20-30-40% фінансового портфеля інвестора знаходиться в облігаціях, а решта 70-80% — в акціях хороших компаній, в ETF-фондах. Такий портфель принесе більше прибутковості.

— Як почати наповнювати портфель, якщо є перші 1000 доларів?

— Якщо є 1000 доларів, то тут ще неважливо, до якого типу інвестора ви відноситеся — консервативний чи агресивний. Попри те, яку стратегію ви оберете, все одно дуже важливі перші поповнення.

Перше поповнення у нас є — 1000 доларів. Як їх розподілити? Ми можемо відкладати половину на облігації, половину на акції. Можна.

Але якщо ви тільки розпочнете набирати портфель інвестора (тобто окрім 1000 доларів першого капіталу ви надалі плануєте регулярно робити поповнення), то я б дуже радила все ж таки розпочати з облігаційної частини, з захисної. Тобто перші поповнення зробити ядром портфеля — хороше, якісне, надійне ядро, яке дасть вашим коштам стабільність.

Тобто першу 1000 доларів ви можете у більшому відсотку інвестувати в облігаційну частину і купити якусь одну акцію, наприклад. А вже наступні 1000 доларів можете вже розподіляти іншим чином: можете менше покласти на облігаційну частину, а більше — на акції окремих компаній.

Тобто захисну частину наповнюємо першою чергою. Тільки тоді ваші кошти завжди будуть захищені від інфляції, і також будуть мати змогу примножуватися.

Читайте також: Як визначити свій психологічний тип інвестора — поради фінансистки